رشد S&P 500 با کاهش تورم باعث توقف امیدهای فدرال رزرو، تمرکز سود بانک ها

در روز پنجشنبه، S&P 500 افزایشی را تجربه کرد که منجر به افزایش 1.33 درصدی و بسته شدن 4146 شد که بالاترین رقم از 15 فوریه تاکنون است. . بخش‌های اختیاری مصرف‌کننده و ارتباطات شاهد پیشرفت‌های قابل توجهی بودند در حالی که بخش املاک و مستغلات عملکرد ضعیفی داشت. با این حال، احتیاط وجود دارد زیرا معیار ارزش سهام در حال حاضر درست زیر مقاومت خوشه ای نزدیک به سطح روانی 4200 است، که ممکن است فروشندگان را جذب کند و حرکت صعودی را متوقف کند و به طور بالقوه منجر به عقب نشینی شود.
جلسه معاملاتی با افزایش احساسات آغاز شد زیرا شاخص قیمت تولید کننده مارس (PPI) رقمی را 2.7 درصد گزارش کرد که کمتر از انتظار 3.0 درصد نسبت به سال قبل و پایین‌ترین میزان از ژانویه 2021 بود. این کاهش مستمر در قیمت عمده فروشی منجر به کاهش فشارهای تورمی در اقتصاد طی چند ماه آینده خواهد شد و در نتیجه نیاز به افزایش بیشتر نرخ را کاهش خواهد داد. در نتیجه، پیش‌بینی می‌شود که کمپین فشرده‌سازی فدرال رزرو ممکن است به زودی به پایان برسد، احتمالاً پس از افزایش ۲۵ واحد پایه نهایی در نشست کمیته بازار آزاد فدرال ماه می (FOMC).

هنگامی که فدرال رزرو تصمیم به توقف اقدامات خود بگیرد، معامله گران تمرکز خود را به سمت اندازه تغییر سیاست پولی قریب الوقوع و کاهش نرخ بهره معطوف خواهند کرد. در ابتدا، این وضعیت می‌تواند تا حدودی تأثیر مثبتی بر دارایی‌های ریسک داشته باشد، اما در درازمدت، با توجه به اینکه هر گونه تسهیل بانک مرکزی به احتمال زیاد پاسخی به یک محیط رو به کاهش اقتصاد کلان و افزایش خطرات رکود خواهد بود، بعید به نظر می‌رسد که سودمند باشد. . در چنین فضایی، سود شرکت ها و قیمت سهام بعید است که حمایت شوند.
فصل سود سه ماهه اول آتی، که پیش بینی می شود از روز جمعه آغاز شود، تمرکز اصلی با توجه به کاتالیزورهای کوتاه مدت خواهد بود. JPMorgan Chase (JPM)، Wells Fargo (WFC) و Citigroup (C) قرار است نتایج خود را صبح قبل از زنگ افتتاحیه منتشر کنند و در نتیجه توجه قابل توجهی را به خود جلب کنند. برای اطلاع از انتظارات وال استریت از هر شرکت از نظر سود هر سهم (EPS) و درآمد، به تقویم درآمدی که اخیراً معرفی شده است DailyFX مراجعه کنید.
بانک‌های تجاری و سرمایه‌گذاری، به‌عنوان وام‌دهنده و معامله‌کننده، بازیگران کلیدی بازار سرمایه هستند، از نقطه‌نظر برتر اقتصاد برخوردارند. با توجه به آشفتگی های اخیر صنعت که منجر به سقوط SVB و SBNY شد، معامله گران باید نه تنها افشای مالی خود را به دقت بررسی کنند، بلکه راهنمایی های آینده خود را برای بینش نیز بررسی کنند.

چندین گزارش سود شرکتی قابل توجه در افق است.